Финансовое состояние предприятия: цели, виды, алгоритм и коэффициенты
Статья содержит описание сущности понятия, его целей и видов. Также в статье описаны методики коэффициентного и экспресс анализа.
Понятие и роль финансового анализа
Анализ финансового состояния предприятия используют как основание для принятия управленческих решений. Результат его проведения — объективные данные о фактическом положении дел, прибыли и общей эффективности компании.
Оценку характеризуют показатели, отражающие активы, которые есть в наличии, размещенные и используемые активы. На основании показателей оценивают итоги деятельности фирмы, определяют ее конкурентное положение, потенциал развития, уровень надежности для инвесторов.
По мнению современных исследователей, одна из составляющих успеха фирмы – это ее возможность по самостоятельному обеспечению своей текущей и будущей деятельности. Его основными характеристиками являются:
- наличие активов для обеспечения текущей деятельности;
- эффективность размещения и использования активов;
- объемы и структура дебиторской и кредиторской задолженности;
- общая платежеспособность и устойчивость.
Активы играют главную роль в процессах формирования и роста потенциала производства, обеспечивают основную деятельность фирмы в текущем периоде и дают возможность реализации дополнительных мероприятий, например, в сфере социальной политики.
Основные направления и объекты анализа финансового состояния предприятия:
- бухгалтерский баланс и его структуры;
- структура прибыли и затрат на основании отчеты о прибылях и убытках;
- ликвидность баланса (платежеспособность) и устойчивость;
- рентабельность и оборачиваемость основного капитала;
- производительность труда.
Цели и задачи анализа финансового состояния предприятия
Основная цель – определение уровня финансовой устойчивости организации, на основе изучения соответствующих показателей.
Что получает организация:
- объективную оценку текущего уровня стабильности денежной подсистемы фирмы, сравнение с показателями предыдущих периодов и стратегическими плановыми цифрами;
- возможность привлечения инвестиций в случае положительной оценки инвестиционной привлекательности фирмы;
- рекомендации по улучшению, а значит – потенциал роста производства, стабильности и конкурентоспособности.
Основные задачи анализа финансового состояния предприятия:
- оценка основных средств, корректности их распределения и производственного использования;
- проверка обеспечения текущей деятельности собственными и заемными средствами, рациональность их использования;
- определение достигнутого уровня стабильности, самостоятельности, конкурентоспособности и рентабельности фирмы;
- проверка платежеспособности и ликвидных активов;
- выделение факторов, влияющих на компанию:
- выделение рисковых и неопределенных составляющих, влияющих на бизнес;
- выявление внутренних резервов организации и выработка управленческих рекомендаций по росту ее стабильности и денежной независимости;
- прогнозирование показателей будущих периодов, подготовка обоснований дополнительных бизнес-проектов для развития компании, рекомендации по улучшению денежной и производственной подсистемы, анализ необходимости привлечения дополнительных инвестиций.
Корректный анализ финансово-хозяйственной деятельности (ФХД) предприятия позволяет решить большое количество важных задач.
Обоснование инвестиций для новых проектов – сложная и ответственная задача. Чтобы избежать проблем с математическими и статистическими расчетами, скачайте полноценный готовый бизнес-план, который уже содержит требуемые для привлечения инвестиций данные. Также закажите индивидуальный бизнес-план «под ключ», созданный конкретно под ваш проект.
Виды анализа финансового состояния предприятия
Виды анализа финансового состояния предприятия выделяют по целям и методам.
- Согласно используемого метода:
- горизонтальный или трендовый анализ временных рядов. – оцениваете изменения показателей за определенный период времени. Горизонтальный вид исследования изучает отчетные показатели в сравнении с предыдущим периодами, трендовый – динамику отчетных показателей за несколько отчетных периодов на основании временных рядов;
- вертикальный или анализ структуры – применяется для составных показателей, исследует долю каждой составляющей в общем показателе в сравнении со значениями предыдущих отчетных периодов;
- сравнительный или пространственный – объединяет в себе два предыдущих вида – результаты вертикального и горизонтального анализа в отчетном периоде сравниваются с аналогичными показателями за предыдущие периоды для понимания трендов изменения организации;
- факторный – изучение воздействия различных факторов на составляющие результата функционирования фирмы. При его проведении используются детерминированные факторы – когда показатель напрямую зависит от математической операции с факторами, и стохастические – когда изменение одного фактора может дать несколько значений изменений других факторов и самого показателя. Факторный анализ проводится либо по прямому методу – от частного к общему, с использованием анализа, либо по обратному – от общего к частному, с использованием синтеза;
- коэффициентный анализ – суть которого заключается в расчете определенных коэффициентов, отображающих соотношение определенных показателей бухгалтерской и отчетности.
- Согласно цели проведения:
- экспресс-анализ – оперативное изучение общей картины по основным формам отчетности;
- углубленный анализ – детальное и длительное изучение показателей, их взаимосвязи и степени их влияния на результат.
Методика экспресс анализа финансового состояния предприятия
Экспресс-анализ финансового состояния предприятия – ограниченная во времени методика, позволяющая получить срез деятельности, определить узкие места и подготовить вопросы для углубленного исследования.
Экспресс-анализ проводится как самими сотрудниками, так и с привлечением сторонних организаций, так как для него используются открытые источники информации.
Для проведения необходимы данные из документов:
- форма №1 — консолидированный бухгалтерский баланс;
- форма №2 — Отчет о прибылях и убытках;
- аналитическая записка по итогам.
Методика экспресс-анализа финансового состояния предприятия заключается в сравнении начального и конечного значений выбранных параметров за месяц, квартал или год.
Экспресс-анализ содержит несколько этапов:
- Техническая проверка формы и качества ведения отчетности: правильность отражения операций бухгалтерского учета, соблюдение требования к оформлению и визированию, полнота форм отчетности, корректность формирования итоговых цифр и сопоставление их в разных формах и т.д.
- Изучение аналитических материалов, содержащих внешние и внутренние факторы влияния на деятельность компании. Отчетность демонстрирует только цифры за выбранный отчетный период, из чего невозможно сделать полноценные выводы о причинах того или иного положения компании. Именно описание факторов влияния, таких как налоговая политика или темпы инфляции, конкретизируют и объясняют динамику цифр.
- Фактическая работа по анализу полученных на предыдущих стадиях цифр. Производятся нужные вычисления, сравниваются и описываются данные и расчетные коэффициенты, проводятся аналогии.
Итогом использования методики экспресс-анализа финансового состояния предприятия является отчет с выводами и оценкой работы фирмы за выбранный период. Уровень детализации и глубины исследования определяют его заказчики в лице менеджмента.
Коэффициентный анализ финансового состояния организации
Бизнес в общем характеризуется показателями его платежеспособности и ликвидности.
Платежеспособность – возможность погасить все свои обязательства за счет свободных денежных активов.
Ликвидность – наличие основных средств и материальных ценностей, в случае продажи которых компания погасит все свои обязательства.
Для оценки этих показателей и используется коэффициентный анализ.
Коэффициент – отношение значений разделов баланса и отчета о прибылях и убытках и их сочетаний друг к другу.
Коэффициентный анализ финансового состояния предприятия – это исследование деятельности с применением набора коэффициентов, отражающих ситуацию с активами и пассивами фирмы.
Все коэффициенты делят на группы, по их функциональности.
- Коэффициенты платежеспособности:
- финансовой зависимости и независимости;
- концентрации заемного капитала;
- задолженности и платежеспособности;
- инвестирования.
- Коэффициенты ликвидности:
- мгновенной;
- абсолютной;
- средней;
- промежуточной;
- текущей.
- Имущественные коэффициенты, отображающие долю:
- — оборотных и внеоборотных активов в имуществе;
- — запасов, денежных средств и вложений, дебиторской задолженности в оборотных активах;
- — основных средств, нематериальных активов, вложений во внеоборотных активах.
- Показатели финансовой устойчивости, отображающие долю:
заемного и собственного капитала в активах;
краткосрочных обязательств в заемных средствах.
Далее полученные коэффициенты сравнивают с нормативными отраслевыми значениями и формируют заключение о текущем положении организации.
Расчет и анализ финансовых показателей вам потребуется при разработке любых бизнес-планов, например, бизнес-плана открытия цветочного магазина с расчетами. Вы можете воспользоваться типовым вариантом проекта и оценить целесообразность развития проекта.
Чтобы провести коэффициентный анализ финансового состояния предприятия, надо реализовать значительный объем аналитической работы и обладать большим уровнем знаний и системным мышлением. Чтобы избежать сложных математических и статистических расчетов, скачайте полноценный готовый бизнес-план, который уже содержит требуемые для привлечения инвестиций данные. Также закажите индивидуальный бизнес-план «под ключ», созданный конкретно под ваш проект.